InvestEU: Investitionen finanzieren, wenn Bankkredite an ihre Grenzen stoßen

Eine neue Produktionshalle, automatisierte Fertigung, Medizintechnik, Digitalisierung oder internationale Expansion: Viele Unternehmen verfügen über überzeugende Investitionspläne, doch die Finanzierung wird häufig zur größten Hürde. Insbesondere bei Investitionen im Millionenbereich verlangen Banken häufig zusätzliche Sicherheiten oder reduzieren die Finanzierungshöhe. Genau hier setzt die InvestEU-Finanzierung an.

InvestEU ist das zentrale Investitionsprogramm der Europäischen Union, das Unternehmen über Garantien den Zugang zu Darlehen, Beteiligungskapital und anderen Finanzierungsinstrumenten erleichtert. Dadurch ermöglicht das Programm Investitionen, die mit einer klassischen Finanzierung häufig nur schwer realisierbar wären.

Wichtig: InvestEU ist kein Zuschussprogramm, sondern ein Instrument zur Investitionsfinanzierung. Richtig eingesetzt kann es den Finanzierungsspielraum deutlich erweitern – insbesondere in Kombination mit nationalen Förderprogrammen. 

Was ist InvestEU?

InvestEU ist ein Programm der Europäischen Union für die Förderperiode 2021-2027. Anders als klassische Zuschussprogramme vergibt InvestEU keine Fördergelder direkt an Unternehmen. Stattdessen stellt die EU Garantien für Finanzierungspartner wie die Europäische Investitionsbank (EIB), den Europäischen Investitionsfonds (EIF) oder nationale Förderbanken bereit. Diese können auf dieser Grundlage auch größere oder risikoreichere Investitionsvorhaben finanzieren und Unternehmen bessere Finanzierungskonditionen anbieten. Dadurch werden Investitionen ermöglicht, die ohne diese Risikoübernahme häufig nicht oder nur eingeschränkt finanziert würden.

Ziel der europäischen Investitionsförderung ist es, private und öffentliche Investitionen in Zukunftsprojekte anzustoßen und Finanzierungslücken zu schließen. 

Für welche Investitionsvorhaben lohnt sich InvestEU besonders?

Aus unserer Erfahrung eignet sich InvestEU insbesondere für Unternehmen mit Investitionsvorhaben ab etwa 500.000 Euro. Mit steigender Projektgröße nimmt die Attraktivität des Programms in der Regel zu.

InvestEU unterstützt Finanzierungen für wirtschaftlich tragfähige Investitionen mit europäischem Mehrwert. Dazu gehören beispielsweise Investitionen in nachhaltige und soziale Infrastruktur, in Digitalisierung und Innovation sowie in das Unternehmenswachstum. Besonders technologieorientierte Unternehmen profitieren häufig von den erweiterten Finanzierungsmöglichkeiten.

• Ausbau von Produktionskapazitäten 
• Neubau von Produktions- und Logistikgebäuden 
• Anschaffung moderner Maschinen und Anlagen 
• Automatisierung und Robotik
• Digitalisierung von Produktionsprozessen
• Investitionen in Energieeffizienz  
• Wasserstoff- und Dekarbonisierungsprojekte
• Forschung und Entwicklung
• Internationale Expansion
• Unternehmensnachfolgen
• Innovationsprojekte in der Medizintechnik
  

Welche Unternehmen können InvestEU nutzen?

Das Programm richtet sich unter anderem an: 

• kleine und mittlere Unternehmen (KMU)
• MidCaps
• Großunternehmen
• Projektentwickler
• Kommunen
• kommunale Unternehmen
• Forschungseinrichtungen
• Start-ups
• Scale-ups

Besonders interessant ist InvestEU für Unternehmen, die innovative oder strategisch wichtige Investitionen planen. 

Welche Finanzierungshöhen sind möglich?

Ein großer Vorteil von InvestEU ist die hohe Flexibilität. Je nach Finanzierungspartner sind Finanzierungen von einigen hunderttausend Euro bis in den zweistelligen oder sogar dreistelligen Millionenbereich möglich.

Wie hoch die Finanzierung konkret ausfällt, hängt von mehreren Faktoren ab. Dazu zählen insbesondere das Investitionsvolumen, die Unternehmensgröße, die Bonität, vorhandene Sicherheiten, sowie die wirtschaftliche Tragfähigkeit des Geschäftsmodells und der Projektstruktur.

Warum scheitern viele Unternehmen an InvestEU-Finanzierungen?

In der Praxis erleben wir immer ähnliche Probleme:

Der falsche Finanzierungspartner

InvestEU wird nicht direkt bei der Europäischen Kommission beantragt. Unternehmen müssen den passenden Finanzierungspartner auswählen. Wird dieser zu spät oder falsch gewählt, kann sich der gesamte Finanzierungsprozess verzögern.

Unvollständige Projektunterlagen

Viele Investitionsvorhaben sind wirtschaftlich sinnvoll, werden jedoch unzureichend dokumentiert. Fehlende Liquiditätsplanungen, unvollständige Businesspläne oder unklare Investitionsziele erschweren die Finanzierung erheblich.

Zuschüsse werden nicht berücksichtigt

Ein häufiger Fehler besteht darin, ausschließlich auf Fremdkapital zu setzen. In vielen Fällen lässt sich InvestEU sinnvoll mit Zuschussprogrammen kombinieren, beispielsweise mit EFRE-, GRW- oder anderen nationalen Förderprogrammen. Dadurch können Eigenkapitalbedarf und Finanzierungskosten reduziert werden.

Förderstrategie beginnt zu spät

Wer Fördermöglichkeiten erst prüft, wenn die Investitionsentscheidung bereits gefallen ist, verschenkt häufig finanzielle Spielräume. 

Praxisbeispiel: InvestEU in der Unternehmenspraxis

Ein mittelständisches Maschinenbauunternehmen plant beispielsweise den Bau einer neuen Produktionshalle sowie die Anschaffung automatisierter Fertigungsanlagen. Das Investitionsvolumen beträgt rund 6 Mio. Euro. Die Hausbank bewertet das Vorhaben grundsätzlich positiv, fordert aufgrund der Projektgröße jedoch zusätzliche Sicherheiten.

Durch eine Finanzierung über einen InvestEU-Finanzierungspartner kann ein Teil des Kreditrisikos abgesichert werden. Dadurch verbessert sich der Zugang zur Finanzierung und das Unternehmen erhält günstigere Finanzierungskonditionen als bei einer klassischen Kreditlösung.

Parallel wird geprüft, ob einzelne Investitionsbestandteile – beispielsweise Forschungs- und Entwicklungsarbeiten oder Maßnahmen zur Energieeffizienz – zusätzlich über nationale Förderprogramme unterstützt werden können. Auf diese Weise entsteht eine Finanzierungslösung, die Fremdkapital und Zuschüsse sinnvoll miteinander kombiniert.

Warum lohnt sich eine professionelle Fördermittelberatung?

InvestEU ist kein standardisiertes Finanzierungsprodukt. Die optimale Finanzierung hängt von zahlreichen Faktoren ab wie etwa Unternehmensgröße, Branche, Projektstruktur und Standort.

Eine spezialisierte Fördermittelberatung unterstützt unter anderem bei:

• Analyse der Förderfähigkeit 
• Entwicklung einer individuellen Förderstrategie 
• Auswahl geeigneter Finanzierungspartner 
• Kombination von InvestEU mit anderen Förderprogrammen 
• Abstimmung mit Hausbanken und Investoren 
• Zusammenstellung der Antragsunterlagen 
• Begleitung bis zur Finanzierungsentscheidung 

Gerade bei Investitionen im Millionenbereich kann eine gut strukturierte Finanzierung erhebliche wirtschaftliche Vorteile schaffen.

EurA prüft für Sie, welche Finanzierungs- und Fördermöglichkeiten für Ihr Vorhaben in Frage kommen, entwickelt eine individuelle Förderstrategie und begleitet Sie von der ersten Analyse bis zur erfolgreichen Finanzierung.

FAQ zur InvestEU-Förderung

Ist InvestEU ein Zuschussprogramm?

Nein. InvestEU vergibt keine Zuschüsse. Das Programm erleichtert Unternehmen den Zugang zu Finanzierungen wie Darlehen, Garantien oder Beteiligungskapital.

Ab welcher Investitionshöhe lohnt sich InvestEU?

In der Praxis eignet sich InvestEU häufig für Investitionen ab etwa 500.000 Euro. Je größer das Vorhaben, desto interessanter wird das Programm häufig.

Kann InvestEU mit anderen Förderprogrammen kombiniert werden?

Ja. Je nach Projekt lässt sich InvestEU mit nationalen Zuschussprogrammen kombinieren. Dadurch können Finanzierungskosten und Eigenkapitalbedarf reduziert werden.

Unser Tipp

Beziehen Sie Förderprogramme möglichst früh in Ihre Investitionsplanung ein, um keine Förderchancen zu verlieren. So lassen sich Finanzierungsbausteine optimal kombinieren und zusätzliche Fördermöglichkeiten frühzeitig berücksichtigen.

Fazit

InvestEU ist eines der wichtigsten europäischen Instrumente zur Finanzierung großer Investitionsvorhaben. Unternehmen erhalten Zugang zu umfangreichen Finanzierungsmöglichkeiten, die mit klassischen Bankkrediten allein häufig nicht realisierbar wären. Diese Investitionsfinanzierung kann ein zentraler Baustein einer langfristigen Wachstumsstrategie sein.

Da InvestEU überwiegend über Finanzierungspartner umgesetzt wird und häufig mit weiteren Förderprogrammen kombiniert werden kann, lohnt sich eine frühzeitige Förderstrategie.

Planen Sie eine Investition ab 500.000 Euro?

Lassen Sie unverbindlich prüfen, welche Finanzierungs- und Fördermöglichkeiten für Ihr Vorhaben infrage kommen.

Text: Jan Bernlöhr

Bildquelle: Nusrat - stock.adobe.com